台股每日報告 2026-07-09（週四）

台股 07/09 ［權值走弱、加權收黑 379.8 點（-0.83%）收 45,354；台積電 -2.03%、聯發科 -1.75% 與金融、塑化拖累指數，但矽晶圓／記憶體／封測／半導體設備供應鏈全面點火、10 檔漲停（鴻勁、晶豪科、南亞科、南電、萬潤、精材、南茂、環球晶、旺矽、創新服務），櫃買逆勢 +0.85%；記憶體強勢回補（南亞科 +9.97%、華邦電 +4.75%、晶豪科 +9.98%）；市值前 200 為 82 漲 95 跌、10 漲停 vs 0 重挫；外資賣超擴大 471.3 億、投信買超 154.1 億、融資 6,138 億、台幣走貶 32.18、量縮 9,778 億］

資料時點：2026-07-09（週四）台股收盤實數　·　產出：盤後 16:00 台北

🎯今日觀察重點

一句話摘要：台股週四指數收黑 -379.80 點（-0.83%）收 45,354.61，但盤面呈現典型「指數失真、內部點火」的分歧格局——權值（台積電 -2.03%、聯發科 -1.75%）、金融（元大金 -4.48%、永豐金 -3.46%）與塑化（台化 -7.26%、台塑 -5.52%）拖累加權，但矽晶圓／記憶體／封測／半導體設備／載板供應鏈全面點火、10 檔亮燈漲停（鴻勁、晶豪科、南亞科、南電、萬潤、創新服務、精材、南茂、環球晶、旺矽）；櫃買指數逆勢 +0.85% 收 424.99 反映中小型半導體強勢、與加權背離。廣度中性偏弱（82 漲 95 跌 10 平、漲跌比 0.86）、成交量縮至 9,778 億，顯示資金並非全面做多，而是集中輪動至半導體漲價／記憶體回補題材。
主流軸線：供應鏈點火——記憶體強勢反轉（南亞科 +9.97% 漲停、晶豪科 +9.98% 漲停、華邦電 +4.75%、群聯 +3.74%）、矽晶圓／半導體設備（環球晶 +9.76% 漲停、旺矽 +9.60% 漲停、鴻勁 +9.99% 漲停、萬潤 +9.95% 漲停、合晶 +7.81%、台勝科 +3.42%）、封測（精材 +9.86% 漲停、南茂 +9.86% 漲停、頎邦 +8.77%）、載板（南電 +9.95% 漲停、景碩 +5.30%）、被動（禾伸堂 +5.46%）、封測設備（創新服務 +9.87% 漲停）；日月光投控 +8.32% 領漲封測龍頭。弱勢集中於權值、金融、塑化與生技（藥華藥 -6.84%、高力 -6.82%、金像電 -6.52%）。
籌碼動能：外資賣超擴大至 -471.3 億（前 -379.5，連 6 日賣超、主要調節權值）、投信買超擴大至 +154.1 億（前 +119.6、內資連續逆勢加碼半導體）、自營商 -76.7 億（自行 -20.4、避險 -56.3，較前日 -169.4 續縮），三大法人合計 -393.9 億；融資餘額 07/08 微增 29 億至 6,138 億（07/09 盤後未公布）；台幣走貶至 32.18（前 32.05、貶 0.4%），外資調節壓力仍在。指數雖收黑，但半導體供應鏈點火與記憶體風暴反轉為盤面最大變化。

盤面結構分析：
▲ 記憶體風暴反轉、漲停回補：南亞科 +9.97% 漲停、晶豪科 +9.98% 漲停、華邦電 +4.75%、群聯 +3.74%、旺宏 +3.61%——前幾日領跌的記憶體驟然翻紅、資金強勢回補 DRAM 漲價題材，為今日供應鏈點火核心。
▲ 矽晶圓／半導體設備全面亮燈：環球晶 +9.76% 漲停、旺矽 +9.60% 漲停、鴻勁 +9.99% 漲停、萬潤 +9.95% 漲停、合晶 +7.81%（換手 30.6% 全場之最）、台勝科 +3.42%、中美晶 +1.20%——設備與矽晶圓族群同步走強。
▲ 封測／載板跟漲：精材 +9.86% 漲停、南茂 +9.86% 漲停、創新服務 +9.87% 漲停、頎邦 +8.77%、日月光投控 +8.32%；南電 +9.95% 漲停、景碩 +5.30%——先進封裝與 ABF 載板題材資金回補。
▽ 權值／金融／塑化拖累指數：台積電 -2.03% 收 2,415 領跌權值、聯發科 -1.75%、台達電 -0.27%；金融漲多回吐（元大金 -4.48%、永豐金 -3.46%、國泰金 -1.73%）；塑化資產回檔（台化 -7.26%、台塑 -5.52%）——加權收黑主因。
⚖ 資金邏輯：指數收黑但半導體供應鏈點火、櫃買逆勢收紅，屬「權值休息、題材輪動」的分歧盤；外資調節權值、投信加碼半導體，籌碼呈現內外資對作；量縮至 9,778 億顯示追價仍保守，07/10 前 6 月營收與 07/16 台積電法說為方向決斷點。

🏛大盤背景

技術面：加權收黑 -0.83% 收 45,354.61、權值走弱拖累指數；仍在月線之下，5D -2.97%、20D +4.93%、YTD +56.59%；量縮至 9,778 億（前 9,927 億），須觀察能否放量收復月線（約 46,000）；指數雖弱、但盤面內部（半導體供應鏈）強勢分歧。
權值股：台積電 -2.03% 收 2,415 領跌權值、拖累指數最重；鴻海持平、聯發科 -1.75%、台達電 -0.27% 同步走弱；封測日月光投控逆勢 +8.32% 強彈；金融漲多回吐（元大金 -4.48%、永豐金 -3.46%）；塑化台化 -7.26%、台塑 -5.52% 回檔。
櫃買逆勢收紅：櫃買 +0.85% 收 424.99、與加權（-0.83%）明顯背離，反映資金流向中小型半導體漲價／記憶體回補題材；成交 2,381 億；矽晶圓／記憶體／封測／設備族群領軍櫃買逆勢走強，是今日盤面最鮮明特徵。

🌡總體風險訊號

⚠ 風險訊號彙整：
(1) 指數收黑但盤面分歧——加權 -0.83% 收 45,354，權值／金融／塑化拖累；但半導體供應鏈 10 檔漲停、櫃買逆勢 +0.85%，屬「權值休息、題材輪動」，非全面轉弱，惟廣度僅 0.86、量縮 9,778 億，追價仍保守。
(2) 記憶體風暴反轉——南亞科 +9.97%、晶豪科 +9.98% 漲停、華邦電 +4.75%，前幾日領跌的記憶體強勢回補；漲價敘事重獲資金認同，但持續性仍待 DRAM 現貨價與營收驗證。
(3) 外資連 6 日賣超擴大——今賣超 -471.3 億（前 -379.5）、主要調節權值，台幣走貶 32.18；外資回補與否為指數止穩的關鍵，內資（投信 +154.1 億）獨力承接半導體。
(4) 融資微增 29 億——07/08 融資回升至 6,138 億，去槓桿告一段落、投機籌碼略回補，須留意反彈中融資是否過熱。
(5) 強勢集中、量能不足——領漲高度集中半導體漲價／記憶體回補（合晶換手 30.6%、順達 18.3%），量縮下輪動快速；權值未回穩前指數仍受壓，慎防題材股追高後的獲利回吐。

📅未來 2 週財報／重大事件

💡重點觀察

領漲漲停（1D ≥ 9.4%，共 10 檔）：7769 鴻勁 +9.99%、3006 晶豪科 +9.98%、2408 南亞科 +9.97%、8046 南電 +9.95%、6187 萬潤 +9.95%、7828 創新服務 +9.87%、3374 精材 +9.86%、8150 南茂 +9.86%、6488 環球晶 +9.76%、6223 旺矽 +9.60%——記憶體／矽晶圓／半導體設備／封測／載板全面亮燈。
跌幅居前（本日無重挫 ≤ -9%）：1326 台化 -7.26%、6446 藥華藥 -6.84%、8996 高力 -6.82%、2368 金像電 -6.52%、3090 日電貿 -5.60%、1301 台塑 -5.52%——塑化、生技、部分權值週邊回檔，重挫家數 0 檔。
今日族群輪動：半導體供應鏈點火主導——記憶體風暴反轉、矽晶圓／設備／封測／載板全面漲停回補，資金由權值輪動至中小型漲價題材；權值、金融漲多回吐、塑化資產回檔拖累指數，形成「指數失真、內部強勢」的分歧盤。

🔎焦點個股

📋完整清單（市值前 200 篩選）

20D 漲幅 > 20%（依 20D 由高至低，共 32 檔）

產業分布：其他 11晶圓代工 7封測 4PCB／載板 3面板／光學 2AI 伺服器／機構件 2被動元件 1記憶體／儲存 1IC 設計 1

5D 漲幅 > 10%（依 5D 由高至低，共 8 檔）

產業分布：其他 3晶圓代工 2封測 1被動元件 1PCB／載板 1

清單變化（vs 07/08）：20D 名單 24 → 32 檔（回升——半導體供應鏈點火使南茂、南亞科、川湖、日月光投控、旺矽、康霈*、景碩、矽格 8 檔新進、無退出）；5D 名單 7 → 8 檔（精材、禾伸堂、順達、台新新光金、康霈* 5 檔新進；上詮、台化、藥華藥、台塑化 4 檔退出）。20D 前列：合晶（+119.8% 蟬聯冠軍）、南亞（+91.5%）、環球晶（+74.2%）、精材（+58.8%）、強茂（+57.2%）。名次／在榜欄位呈現各股相對強弱與在榜延續度（在榜統計自 2026-06-02 起之報告）。

選股邏輯：從市值前 200 主清單（20D>20% 或 5D>10%）中，取 5D／10D／20D 三個時間框架同步走強 且 Fwd P/E 落在或低於自身產業合理帶 的標的，按「動能強度 × 估值便宜度」綜合排序；剔除高動能但估值遠超產業帶、及虧損無 P/E 者。產業合理 Fwd P/E 對照：記憶體／儲存 60–100、IC 設計 40–80、晶圓代工／半導體設備 50–120（純晶圓代工 15–35）、封測 18–40、被動元件 40–70、PCB／載板 40–80、光通訊／矽光子 40–80、AI 伺服器／機構件 25–55、面板／光學 12–30、半導體通路 12–22、其他（傳產／金融／週期）15–30。本表純為公開資料（動能＋估值）篩選排序，不構成投資建議。

🤖產業／子板塊深度解構

11 大產業 1D／5D／20D ＋ 等權 vs 市值權重 ＋ 實際個股清單（篩選 33 檔分類）

解讀：篩選名單 union 33 檔今日以半導體供應鏈為主、多數收紅——晶圓代工／矽晶圓（環球晶 +9.76% 漲停、合晶 +7.81%、旺矽 +9.60% 漲停、中美晶 +1.20%、台勝科 +3.42%、聯電 -4.29% 除息）、封測（精材 +9.86% 漲停、南茂 +9.86% 漲停、日月光投控 +8.32%）、記憶體（南亞科 +9.97% 漲停）、被動（禾伸堂 +5.46%）、PCB／載板（南電 +9.95% 漲停、景碩 +5.30%）領漲；AI 伺服器（川湖 +1.91%）與 IC（瑞昱 +2.82%）小漲；其他類（南亞 -0.27%、台化 -7.26%、長榮航太 +1.91%、藥華藥 -6.84%）分歧。
市值權重 vs 等權：20D 等權普遍偏高（晶圓／矽晶圓、封測、PCB 20D 平均逾 +30%），漲價題材中期漲幅仍厚、今日為資金點火回補；記憶體族群強勢回補（南亞科 +9.97%、華邦電 +4.75%）重返主清單，與加權（-0.83%）vs 櫃買（+0.85%）的分歧盤互為印證——指數失真、供應鏈內部強勢。

📈廣度速覽

1D 廣度（漲跌比 0.86、中性偏弱、指數失真下半導體供應鏈逆勢點火）

🔁前一交易日（07/08）→ 當日（07/09）變化追蹤

「07/08 收」以前一交易日收盤價為基準（依當日漲跌幅回推）

📝總結 ＋ 操作觀察 ＋ 風險警示

資料來源：市值排行 — Goodinfo 台灣股市資訊網「公司總市值最高排名」；個股淨利 — Goodinfo「單季稅後淨利」（2026 年累計／第一季，截至 2026-03-31，歸屬母公司）；個股 1D — Goodinfo 收盤漲跌幅；5D／10D／20D／YTD 與 Fwd P/E、市值 — Yahoo Finance chart／quote API；加權指數 — TWSE 官方收盤（FMTQIK）與 Yahoo ^TWII 交叉驗證一致（-0.83% 收 45,354.61）；櫃買指數與成交 — TPEx 證券櫃檯買賣中心官網（YTD 以 2025-12-31 基期 276.24 估算）；三大法人／成交金額 — TWSE 臺灣證券交易所；USD/TWD — Yahoo Finance；總經與個股題材敘事 — 公開新聞（韓國記憶體擴產與供應鏈點火之市場反應屬背景補充，指數與個股漲跌一律以官方收盤與 Yahoo chart 為準）。資料時點：2026-07-09 台股收盤。TWSE 三大法人與成交金額已公布；融資餘額 MI_MARGN 07/09 盤後尚未公布，採最近可得 07/08 收盤 6,138 億（較 07/07 6,109 億增 29 億）。今日多檔除息（台灣大 3045、中華電 2412、健鼎 3044、AES-KY 6781 等），Yahoo 未還原序列與 Goodinfo 1D 有 1.5-5 個百分點差異（皆小於 5%、未自母體排除）；本日無 Yahoo vs Goodinfo 1D 差逾 5 個百分點之異常股。報告全程採 Yahoo 數字以求內部一致，Yahoo 未調整序列對除息股之 5D／10D／20D 略有低估。緯穎（6669）市值因 Yahoo 分割調整異常，改採 Goodinfo 市值。母體為市值前 200（含 13 檔 ETF），篩選母體為 187 檔個股。