🏛大盤背景 加權指數（TWSE 官方） 46,744.16 -274.83 (-0.58%) YTD +61.39% 自歷史高點回落
5D +1.06%、20D +0.61% | 櫃買指數（TPEx） 439.51 +8.28 (+1.92%) 開 429.41 高 439.51 低 424.20 昨收 431.23
收最高、創收盤新高 YTD 約 +59.1%（基期 276.24） | 成交金額（加權） 1.06 兆 10,602 億元、量縮價跌 高檔量縮回檔（昨 1.348 兆） | 權值股動向 當天/5D/20D 台積電 2330 -1.60%/+3.14%/+1.65%
鴻海 2317 -3.63%/-7.18%/-22.65%
聯發科 2454 +0.23%/+0.81%/-4.40%
台達電 2308 -1.01%/-0.51%/-19.76% |
技術面：加權下跌 0.58% 收 46,744.16、自連兩日歷史新高回落，量縮至 1.06 兆元（昨 1.348 兆）；5D +1.06%、20D +0.61% 仍為正、YTD +61.39%，多頭架構未破，屬高檔量縮整理。
權值股：台積電 -1.60% 收 2,465、外資大賣下自 2,505 高點回檔；鴻海 -3.63%（今日除息，Goodinfo 還原後約 -0.83%）、台達電 -1.01% 收黑；聯發科 +0.23% 小紅，日月光投控 +3.41%、旺矽 +8.36% 逆勢走高。
櫃買大幅跑贏：櫃買 +1.92% 收 439.51、收在全日最高並改寫收盤新高，成交 2,437 億元；中小型／題材股全面接棒，與加權（-0.58%）呈罕見的強弱背離，資金自權值搬向題材面明確。 | | 🌡總體風險訊號 外資 -890.5 億 vs 07/01 +323.8 億 由大買急轉大賣、集中調節權值 | 投信 +91.2 億 連續買超、態度未變 內資續偏多、承接中小型 | 自營商（自行+避險） -43.3 億 自行 +11.0、避險 -54.3 避險部位調節 | 融資餘額（07/01 數字） 6,095 億 vs 06/30 6,117 億（減 22 億） MI_MARGN 07/02 盤後未公布；採最近可得 07/01 | 廣度（187 非 ETF） 110 漲 / 71 跌 漲跌比 1.55（大幅回升） 6 檔平盤；9 檔漲停、2 檔重挫 | USD/TWD 31.90 台幣走貶（自 31.83） 外資大賣、匯出壓力浮現 |
⚠ 風險訊號彙整：
(1) 外資單日大賣 890.5 億——由 07/01 大買 +323.8 億急轉為大賣 -890.5 億，三大法人合計 -842.6 億；台幣同步走貶至 31.90，短線匯出壓力浮現，須留意外資賣壓是否延續。
(2) 指數回檔但廣度反而大幅回升——加權 -0.58% 而全場 110 漲 71 跌（比 1.55）、櫃買 +1.92% 創收盤新高，與昨日「指數強、個股弱」完全鏡像反轉；資金自權值搬向中小型與題材，指數回檔溫和、個股面健康。
(3) 族群輪動劇烈——塑化四寶（台塑／台化漲停）與矽晶圓（合晶／環球晶漲停）噴出；被動（國巨 -7.46%）、記憶體（華邦電、南亞科）、載板（景碩、欣興）遭獲利了結，強弱切換速度極快、追高風險上升。
(4) 量縮至 1.06 兆——較昨日 1.348 兆明顯縮量，高檔量縮回檔尚屬健康，惟若外資續賣且量能不濟，指數整理時間恐拉長。
(5) 融資與後續——融資餘額採 07/01 收盤 6,095 億（07/02 盤後未公布），較 06/30 減 22 億、籌碼壓力不大；留意 07/03 美國 6 月非農對 Fed 降息預期與外資動向的影響，及台積電法說前的權值電子表現。 | | 📅未來 2 週財報／重大事件 | 日期 | 事件 ／ 影響 | | 07/03 (五) | 美國 6 月非農就業報告（台北晚間公布；美股因獨立紀念日假期提前收盤）。 影響：勞動市場強弱牽動 Fed 降息路徑與美元走勢；外資今日已大賣 890 億，非農若偏弱有利降息預期、可望緩和外資賣壓。 | | 07/04 (六) | 美國獨立紀念日（美股休市）。 影響：週五台股缺乏隔夜美股指引；連假前外資調節部位為近兩日賣壓的可能因素之一。 | | 07/07 前後 | 台灣 6 月出口與 CPI。 影響：出口連月強勁反映 AI 供應鏈動能；CPI 影響央行 Q3 理監事會基調與台幣走勢。 | | 07/10 前 | 台股 6 月／第二季營收。 影響：矽晶圓、塑化、被動、PCB／載板漲價與急單題材均需 6 月與 Q2 營收驗證；今日噴出的塑化與矽晶圓若營收同步走揚將強化行情基本面。 | | 7 月中旬 | 台積電法說會（Q2 財報）。 影響：權值龍頭資本支出與 AI／HPC 展望；台積電今日遭外資大賣回檔 -1.60%，法說定調將決定權值電子與指數方向。 | | 持續 | 外資動向與台幣匯率。 影響：外資單日 -890.5 億為近期最大賣超、台幣貶至 31.90；賣壓是否延續、或僅假期前調節，為下週指數關鍵。 | | 持續 | 除權息旺季與填息行情。 影響：6-7 月為除權息高峰，今日鴻海、鴻準等除息；高殖利率權值的填息力道牽動指數表現。 | | 持續 | 矽晶圓／塑化／記憶體／載板報價題材。 影響：矽晶圓連兩日漲停潮、塑化四寶今日噴出；記憶體與載板回檔，留意報價走勢與族群輪動方向。 |
| | 💡重點觀察 塑化四寶全面噴出 台塑 +9.94%、台化 +9.95% 雙雙攻漲停，南亞 +7.65%（20D +74.34% 全場之冠）、台塑化 +7.46%；跌深傳產材料集體補漲，為今日最強族群。 | 矽晶圓／半導體設備續攻 合晶 +10.00% 再漲停（20D +53.25%）、環球晶 +9.05% 漲停、旺矽 +8.36%、中美晶 +1.52% 高檔換手 13.3%；矽晶圓漲價題材連兩日領軍，動能＋估值精選前五佔三席。 | 被動元件重挫（內部分化） 國巨 -7.46%、華新科 -6.97% 高檔爆量回吐；惟晶技 +9.95% 漲停（換手 21.8% 全場之冠）、禾伸堂持穩 20D +40.47%，族群內部劇烈分化。 | 記憶體／載板續弱 華邦電 -3.42%、南亞科 -3.33%（5D 跌幅均逾 14%）記憶體修正未止穩；景碩 -6.53%、欣興 -5.87%、南電 -2.55% 載板獲利了結，5D 動能清單全數退出。 |
領漲漲停（1D ≥ 9.4%，共 9 檔）：3661 世芯-KY +10.00%、6182 合晶 +10.00%、1326 台化 +9.95%、7828 創新服務 +9.95%、6548 長科* +9.95%、3042 晶技 +9.95%、1301 台塑 +9.94%、4919 新唐 +9.79%、2481 強茂 +9.77%（環球晶 +9.05% 亦逼近漲停）——塑化（台塑／台化）＋矽晶圓（合晶／環球晶）＋IC 設計（世芯／新唐）＋石英元件（晶技）＋功率半導體（強茂）多點開花。
跌幅居前（2 檔 1D ≤ -9% 重挫）：3030 德律 -9.76%、8996 高力 -9.00%；其後 2327 國巨 -7.46%、2492 華新科 -6.97%、3189 景碩 -6.53%、3037 欣興 -5.87%、6187 萬潤 -5.63%——被動元件與 PCB／載板高檔獲利了結。
今日族群輪動：外資大賣台積電等權值、指數回檔，內資轉攻塑化、矽晶圓與中小型題材；廣度 110 漲 71 跌大幅回升、櫃買 +1.92% 創收盤新高，與昨日「指數強、個股弱」完全鏡像反轉。 | | 🔎焦點個股 2330 台積電 其他收 2465 -1.60% | 5D +3.14% | 20D +1.65% | YTD +59.03% 權值龍頭遭外資大賣、自高檔回檔：
催化：外資單日大賣 890.5 億集中調節權值，台積電 -1.60% 收 2,465、自 2,505 歷史高點回落；5D 仍 +3.14%。
觀察：外資賣壓是否延續、月線支撐；7 月中旬法說會資本支出與 AI／HPC 展望定調。 | 1303 南亞 其他收 197 +7.65% | 5D +27.10% | 20D +74.34% | YTD +227.24% 塑化領軍、20D 冠軍再進擊：
催化：台塑 +9.94%、台化 +9.95% 雙漲停帶動，南亞 +7.65% 收 197；20D +74.34% 蟬聯全場之冠、10D +55.73%。
觀察：CCL／電子級樹脂與塑化報價、6 月營收驗證；四寶補漲行情的量能延續。 | 6182 合晶 晶圓代工收 148.5 +10.00% | 5D +18.80% | 20D +53.25% | YTD +382.14% 矽晶圓再漲停、動能估值雙優：
催化：+10.00% 收 148.5 連續強攻，20D +53.25%、換手 13.5% 爆量；動能＋估值 Top5 精選居首。
觀察：矽晶圓報價與長約進度；連續漲停後的追價風險與量能。 | 2327 國巨* 被動元件收 1055 -7.46% | 5D -6.22% | 20D +28.66% | YTD +356.71% 被動龍頭高檔爆量回吐：
催化：-7.46% 收 1,055 領跌被動族群、華新科 -6.97% 同步重挫；惟 20D 仍 +28.66%、YTD +356.7%。
觀察：MLCC 報價與 Q2 財報；強勢股回檔後的支撐與外資態度。 |
| | 📋完整清單（市值前 200 篩選） 20D 漲幅 > 20%（依 20D 由高至低，共 24 檔） 產業分布：晶圓代工 8其他 7AI 伺服器／機構件 3被動元件 3PCB／載板 2IC 設計 1 | 代號 / 名稱 | 股價 | 20D 漲幅 | 1D | 5D | 10D | 20D | YTD | Fwd P/E | 淨利(億)
截至03/31 | 市值(億) | 名次 / 在榜 | | 1303 南亞 其他 | 197 | | +7.65% | +27.10% | +55.73% | +74.34% | +227.24% | 20.5 | 143 | 15,624 | — +14 | | 6446 藥華藥 其他 | 1395 | | +2.57% | +16.74% | +38.12% | +55.17% | +196.81% | 40.7 | 21.5 | 5,184 | ▲2 +12 | | 6409 旭隼 AI 伺服器／機構件 | 1185 | | +4.87% | +18.50% | +27.42% | +54.30% | +22.04% | 27.4 | — | 1,039 | ▼1 +7 | | 6182 合晶 晶圓代工 | 148.5 | | +10.00% | +18.80% | +30.26% | +53.25% | +382.14% | 50.7 | — | 881 | ▲1 +3 | | 7610 聯友金屬-創 其他 | 2495 | | +2.67% | +10.89% | +18.53% | +50.30% | +1644.76% | 477 | 5.2 | 1,212 | ▲2 +14 | | 2059 川湖 AI 伺服器／機構件 | 7880 | | +2.94% | +7.72% | +19.03% | +47.29% | +110.13% | 35.1 | 34.9 | 7,509 | ▼3 +17 | | 3090 日電貿 晶圓代工 | 311 | | -1.58% | -3.12% | +2.81% | +45.33% | +216.06% | 77.0 | 4.8 | 894 | ▲1 +13 | | 7828 創新服務 其他 | 2320 | | +9.95% | +0.87% | +12.08% | +42.77% | +330.43% | 36.3 | — | 939 | ▲1 +8 | | 3026 禾伸堂 被動元件 | 899 | | +0.00% | +16.60% | +0.33% | +40.47% | +781.37% | 35.3 | 4.8 | 1,491 | ▲1 +3 | | 5536 聖暉* AI 伺服器／機構件 | 1430 | | +6.72% | +5.93% | +20.17% | +35.55% | +83.10% | 22.5 | 15.8 | 1,774 | ▲3 +13 | | 2481 強茂 其他 | 213.5 | | +9.77% | +11.20% | +46.74% | +34.28% | +166.54% | 31.5 | — | 816 | ▲3 +2 | | 6213 聯茂 PCB／載板 | 358.5 | | -0.42% | +5.60% | +34.02% | +32.78% | +215.86% | 29.4 | — | 1,303 | ▲4 +6 | | 2492 華新科 被動元件 | 561 | | -6.97% | -6.34% | +3.51% | +32.62% | +379.49% | 32.3 | 8.2 | 2,720 | ▲2 +22 | | 3532 台勝科 晶圓代工 | 407 | | +1.75% | +9.41% | +2.91% | +29.41% | +327.97% | 69.0 | -0.7 | 1,579 | ▲6 +2 | | 8996 高力 其他 | 1415 | | -9.00% | -3.08% | -6.60% | +29.22% | +143.97% | 35.2 | 6.1 | 1,314 | ▼9 +6 | | 2327 國巨* 被動元件 | 1055 | | -7.46% | -6.22% | +7.22% | +28.66% | +356.71% | 38.7 | 80.0 | 21,720 | ▼4 +22 | | 6488 環球晶 晶圓代工 | 1205 | | +9.05% | +15.87% | +9.55% | +26.84% | +196.80% | 43.0 | 19.0 | 5,761 | — +1 | | 2303 聯電 晶圓代工 | 165.5 | | -2.07% | -7.28% | +18.21% | +26.82% | +236.04% | 28.7 | 162 | 20,764 | — +1 | | 8046 南電 PCB／載板 | 1145 | | -2.55% | +9.57% | +29.38% | +26.66% | +375.10% | 37.8 | 13.1 | 7,399 | ▼8 +5 | | 2379 瑞昱 IC 設計 | 811 | | -2.17% | -0.37% | +8.86% | +25.54% | +65.85% | 22.3 | 43.3 | 4,159 | ▼1 +12 | | 6223 旺矽 晶圓代工 | 7255 | | +8.36% | +5.07% | +13.01% | +22.97% | +222.44% | 59.3 | 12.3 | 7,109 | ▲2 +2 | | 5904 寶雅 其他 | 699 | | +2.49% | +5.91% | +13.11% | +22.42% | +59.04% | 18.2 | — | 744 | ▲4 +2 | | 3131 弘塑 晶圓代工 | 3905 | | +5.83% | +9.38% | +20.34% | +22.03% | +150.32% | 36.9 | 4.6 | 1,098 | — +1 | | 5483 中美晶 晶圓代工 | 201 | | +1.52% | +15.19% | +10.14% | +20.36% | +88.73% | 11.0 | 11.3 | 1,234 | ▲1 +2 |
5D 漲幅 > 10%（依 5D 由高至低，共 17 檔） 產業分布：其他 5晶圓代工 4AI 伺服器／機構件 3被動元件 2封測 2IC 設計 1 | 代號 / 名稱 | 股價 | 5D 漲幅 | 1D | 5D | 10D | 20D | YTD | Fwd P/E | 淨利(億)
截至03/31 | 市值(億) | 名次 / 在榜 | | 1303 南亞 其他 | 197 | | +7.65% | +27.10% | +55.73% | +74.34% | +227.24% | 20.5 | 143 | 15,624 | ▲4 +2 | | 3042 晶技 被動元件 | 226.5 | | +9.95% | +21.12% | +1.12% | +4.14% | +181.72% | 27.7 | 4.5 | 770 | — +1 | | 6182 合晶 晶圓代工 | 148.5 | | +10.00% | +18.80% | +30.26% | +53.25% | +382.14% | 50.7 | — | 881 | ▲6 +2 | | 6409 旭隼 AI 伺服器／機構件 | 1185 | | +4.87% | +18.50% | +27.42% | +54.30% | +22.04% | 27.4 | — | 1,039 | ▼3 +3 | | 6446 藥華藥 其他 | 1395 | | +2.57% | +16.74% | +38.12% | +55.17% | +196.81% | 40.7 | 21.5 | 5,184 | ▲1 +4 | | 3026 禾伸堂 被動元件 | 899 | | +0.00% | +16.60% | +0.33% | +40.47% | +781.37% | 35.3 | 4.8 | 1,491 | ▲5 +2 | | 6488 環球晶 晶圓代工 | 1205 | | +9.05% | +15.87% | +9.55% | +26.84% | +196.80% | 43.0 | 19.0 | 5,761 | ▲3 +2 | | 3661 世芯-KY IC 設計 | 4895 | | +10.00% | +15.72% | +13.31% | +6.53% | +39.46% | 27.5 | 14.3 | 4,018 | — +1 | | 2345 智邦 AI 伺服器／機構件 | 2750 | | +3.38% | +15.55% | +10.22% | +6.38% | +132.07% | 26.3 | 83.4 | 15,370 | ▲3 +2 | | 5483 中美晶 晶圓代工 | 201 | | +1.52% | +15.19% | +10.14% | +20.36% | +88.73% | 11.0 | 11.3 | 1,234 | ▼3 +2 | | 6669 緯穎 AI 伺服器／機構件 | 5200 | | +3.28% | +14.41% | +2.36% | -7.14% | +15.94% | 11.2 | — | 28,991 | — +1 | | 2645 長榮航太 其他 | 197 | | -3.43% | +13.54% | +17.26% | +17.26% | +38.73% | 18.6 | — | 738 | ▼8 +2 | | 3711 日月光投控 封測 | 727 | | +3.41% | +13.42% | +22.18% | +17.64% | +190.22% | 28.7 | 141 | 31,900 | — +1 | | 8150 南茂 封測 | 108.5 | | +1.40% | +13.02% | +14.33% | +13.26% | +130.12% | 20.1 | — | 755 | — +1 | | 2467 志聖 晶圓代工 | 658 | | +1.86% | +12.48% | +12.48% | +6.99% | +162.67% | 40.1 | 4.7 | 1,007 | — +1 | | 2481 強茂 其他 | 213.5 | | +9.77% | +11.20% | +46.74% | +34.28% | +166.54% | 31.5 | — | 816 | — +1 | | 7610 聯友金屬-創 其他 | 2495 | | +2.67% | +10.89% | +18.53% | +50.30% | +1644.76% | 477 | 5.2 | 1,212 | — +1 |
清單變化（vs 07/01）：20D 名單 26 → 24 檔（環球晶、聯電、弘塑進榜；永豐金、台新新光金、凱基金等金融股與尖點、長榮航太退出）、5D 名單 14 → 17 檔（續回升）——晶技、世芯-KY、緯穎、日月光投控、南茂、志聖、強茂、聯友金屬-創 8 檔新進；南電、景碩、聯茂、欣興、亞翔（載板／PCB 族群）全數退出，反映載板動能降溫、資金轉向 IC 設計與封測。20D 前列：南亞（+74.3%）、藥華藥（+55.2%）、旭隼（+54.3%）、合晶（+53.2%）。名次／在榜欄位呈現各股相對強弱與在榜延續度（在榜統計自 2026-06-02 起之報告）。 | | 🏆動能＋估值 Top5 精選排序5D／10D／20D 多週期共振 × Fwd P/E 相對產業合理帶的便宜度 1合晶6182晶圓代工 5D +18.80%10D +30.26%20D +53.25%Fwd P/E 50.7市值 881億 矽晶圓再漲停、動能估值雙優。5D +18.8%／10D +30.3%／20D +53.2% 三期同步強攻、今日 +10.00% 再亮燈；Fwd P/E 約 51 倍，貼在晶圓代工／半導體設備合理帶 50–120 下緣，動能全池最強、排第一。 2旭隼6409AI 伺服器／機構件 5D +18.50%10D +27.42%20D +54.30%Fwd P/E 27.4市值 1,039億 UPS 不斷電龍頭、多週期共振。5D +18.5%／10D +27.4%／20D +54.3% 三期皆猛，AI 資料中心電力題材；Fwd P/E 約 27 倍，落在 AI 伺服器／機構件合理帶 25–55 下緣，動能估值雙優、排第二。 3南亞1303其他 5D +27.10%10D +55.73%20D +74.34%Fwd P/E 20.5市值 15,624億 電子材料／CCL、20D 冠軍。5D +27.1%／10D +55.7%／20D +74.3% 動能全場最猛、今日再漲 +7.65%；Fwd P/E 約 21 倍，落在其他（傳產／材料）合理帶 15–30 中段，市值 1.56 兆壓艙，排第三。 4禾伸堂3026被動元件 5D +16.60%10D +0.33%20D +40.47%Fwd P/E 35.3市值 1,491億 高容 MLCC、估值帶下緣。5D +16.6%／20D +40.5% 強勢、10D 持平整理；Fwd P/E 約 35 倍，低於被動元件合理帶 40–70 下緣、估值便宜分最高，排第四。 5環球晶6488晶圓代工 5D +15.87%10D +9.55%20D +26.84%Fwd P/E 43.0市值 5,761億 矽晶圓龍頭漲停補漲。今日 +9.05% 攻漲停，5D +15.9%／10D +9.6%／20D +26.8% 重返強勢；Fwd P/E 約 43 倍，低於晶圓代工／半導體設備合理帶 50–120 下緣，市值 5,761 億，排第五。 選股邏輯：從市值前 200 主清單（20D>20% 或 5D>10%）中，取 5D／10D／20D 三個時間框架同步走強 且 Fwd P/E 落在或低於自身產業合理帶 的標的，按「動能強度 × 估值便宜度」綜合排序；剔除高動能但估值遠超產業帶、及虧損無 P/E 者。產業合理 Fwd P/E 對照：記憶體／儲存 60–100、IC 設計 40–80、晶圓代工／半導體設備 50–120（純晶圓代工 15–35）、封測 18–40、被動元件 40–70、PCB／載板 40–80、光通訊／矽光子 40–80、AI 伺服器／機構件 25–55、面板／光學 12–30、半導體通路 12–22、其他（傳產／金融／週期）15–30。本表純為公開資料（動能＋估值）篩選排序，不構成投資建議。 | | 🤖產業／子板塊深度解構 11 大產業 1D／5D／20D ＋ 等權 vs 市值權重 ＋ 實際個股清單（篩選 32 檔分類） | 產業 | 20D 等權 | 20D 市權 | 5D 平均 | 1D 平均 | 漲/跌 | 個股（依市值由大至小） | | 其他 (8) | +40.72% | +61.89% | +10.40% | +2.83% | 6/2 | 1303 南亞 (+7.65%)、6446 藥華藥 (+2.57%)、8996 高力 (-9.00%)、7610 聯友金屬-創 (+2.67%)、7828 創新服務 (+9.95%)、2481 強茂 (+9.77%)、5904 寶雅 (+2.49%)、2645 長榮航太 (-3.43%) | | PCB／載板 (2) | +29.72% | +27.58% | +7.58% | -1.48% | 0/2 | 8046 南電 (-2.55%)、6213 聯茂 (-0.42%) | | 晶圓代工 (9) | +28.22% | +26.41% | +8.42% | +3.86% | 7/2 | 2303 聯電 (-2.07%)、6223 旺矽 (+8.36%)、6488 環球晶 (+9.05%)、3532 台勝科 (+1.75%)、5483 中美晶 (+1.52%)、3131 弘塑 (+5.83%)、2467 志聖 (+1.86%)、3090 日電貿 (-1.58%)、6182 合晶 (+10.00%) | | AI 伺服器／機構件 (5) | +27.28% | +6.69% | +12.42% | +4.24% | 5/0 | 6669 緯穎 (+3.28%)、2345 智邦 (+3.38%)、2059 川湖 (+2.94%)、5536 聖暉* (+6.72%)、6409 旭隼 (+4.87%) | | 被動元件 (4) | +26.47% | +29.02% | +6.29% | -1.12% | 1/2 | 2327 國巨* (-7.46%)、2492 華新科 (-6.97%)、3026 禾伸堂 (+0.00%)、3042 晶技 (+9.95%) | | IC 設計 (2) | +16.04% | +16.20% | +7.68% | +3.92% | 1/1 | 2379 瑞昱 (-2.17%)、3661 世芯-KY (+10.00%) | | 封測 (2) | +15.45% | +17.54% | +13.22% | +2.41% | 2/0 | 3711 日月光投控 (+3.41%)、8150 南茂 (+1.40%) |
解讀：篩選名單 union 32 檔——今日晶圓代工／矽晶圓（合晶 +10.00% 再漲停、環球晶 +9.05% 漲停、旺矽 +8.36%）連兩日領軍、20D 動能與 1D 同步走強，為最強板塊；其他／傳產材料受塑化四寶（南亞 +7.65%、20D +74.3% 冠軍）帶動同步噴出；IC 設計世芯-KY 漲停補漲。反觀被動元件國巨、華新科重挫（惟晶技漲停、內部劇烈分化），PCB／載板（景碩、欣興、南電）與記憶體（華邦電、南亞科）遭獲利了結、1D 收弱。
市值權重 vs 等權：矽晶圓受環球晶帶動市權與等權同步走揚；被動元件因權值國巨重挫、市權明顯弱於等權（晶技等小型股漲停）。整體「權值弱、中小型強」，與加權（-0.58%）vs 櫃買（+1.92%）的背離互為印證。 | | 📈廣度速覽 1D 廣度（漲跌比 1.55、大幅回升、指數跌但個股面轉強） 漲停／強勢名單（1D ≥ 9.4%，共 9 檔） | 名稱 | 1D | 5D | 20D | 產業 | Fwd P/E | 市值(億) | | 世芯-KY | +10.00% | +15.72% | +6.53% | IC 設計 | 27.5 | 4,018 | | 合晶 | +10.00% | +18.80% | +53.25% | 晶圓代工 | 50.7 | 881 | | 台化 | +9.95% | +4.03% | +9.56% | 其他 | 42.2 | 3,621 | | 創新服務 | +9.95% | +0.87% | +42.77% | 其他 | 36.3 | 939 | | 長科* | +9.95% | +4.62% | +1.57% | 其他 | 41.9 | 836 | | 晶技 | +9.95% | +21.12% | +4.14% | 被動元件 | 27.7 | 770 | | 台塑 | +9.94% | +2.93% | +14.81% | 其他 | 38.4 | 3,800 | | 新唐 | +9.79% | +4.23% | -8.87% | IC 設計 | 73.9 | 777 | | 強茂 | +9.77% | +11.20% | +34.28% | 其他 | 31.5 | 816 |
| 跌幅名單（跌幅前 12 名，最深 -9.76%） | 名稱 | 1D | 5D | 20D | 產業 | Fwd P/E | 市值(億) | | 德律 | -9.76% | -3.33% | -14.36% | 其他 | 30.5ᵀ | 754 | | 高力 | -9.00% | -3.08% | +29.22% | 其他 | 35.2 | 1,314 | | 國巨* | -7.46% | -6.22% | +28.66% | 被動元件 | 38.7 | 21,720 | | 華新科 | -6.97% | -6.34% | +32.62% | 被動元件 | 32.3 | 2,720 | | 景碩 | -6.53% | +2.22% | +12.31% | PCB／載板 | 35.1 | 4,373 | | 欣興 | -5.87% | -4.02% | -2.10% | PCB／載板 | 31.3 | 15,411 | | 萬潤 | -5.63% | -9.05% | -5.63% | 封測 | 24.4 | 978 | | 鴻海 | -3.63% | -7.18% | -22.65% | 其他 | 11.1 | 33,465 | | 長榮航太 | -3.43% | +13.54% | +17.26% | 其他 | 18.6 | 738 | | 華邦電 | -3.42% | -16.40% | +3.38% | 記憶體／儲存 | 6.0 | 8,258 | | 頎邦 | -3.42% | -12.06% | -23.09% | 封測 | 30.0 | 1,575 | | 南亞科 | -3.33% | -14.68% | +1.37% | 記憶體／儲存 | 6.9 | 12,611 |
|
高換手率（籌碼快速換手，共 12 檔） | 名稱 | 換手率 | 1D | 5D | 20D | 產業 | | 晶技 | 21.79% | +9.95% | +21.12% | +4.14% | 被動元件 | | 合晶 | 13.49% | +10.00% | +18.80% | +53.25% | 晶圓代工 | | 中美晶 | 13.30% | +1.52% | +15.19% | +20.36% | 晶圓代工 | | 南茂 | 12.01% | +1.40% | +13.02% | +13.26% | 封測 | | 尖點 | 7.11% | -3.03% | -2.33% | +15.74% | 晶圓代工 | | 聯茂 | 5.81% | -0.42% | +5.60% | +32.78% | PCB／載板 | | 精材 | 5.74% | +3.95% | +4.81% | +14.70% | 封測 | | 群創 | 5.32% | +0.30% | -4.65% | +13.80% | 面板／光學 | | 世芯-KY | 5.32% | +10.00% | +15.72% | +6.53% | IC 設計 | | 景碩 | 5.24% | -6.53% | +2.22% | +12.31% | PCB／載板 | | 友達 | 4.91% | -0.49% | +0.33% | +6.09% | 面板／光學 | | 頎邦 | 4.84% | -3.42% | -12.06% | -23.09% | 封測 |
解讀：晶技 21.79%（+9.95% 漲停）石英元件爆量換手居冠；合晶 13.49%（+10.00% 漲停）、中美晶 13.32%（+1.52%）矽晶圓連兩日爆量；南茂 12.01%（+1.40%）封測換手；尖點 7.11%（-3.03%）回檔換手；聯茂 5.82%（-0.42%）、景碩 5.24%（-6.53%）載板獲利了結換手；精材 5.74%（+3.95%）、頎邦 4.84%（-3.42%）封測；群創 5.32%（+0.30%）、友達 4.91%（-0.49%）面板帶量；世芯-KY 5.32%（+10.00% 漲停）AI ASIC 爆量亮燈。今日量縮至 1.06 兆元，換手集中於漲停題材股（晶技、合晶、世芯）與回吐的載板，題材輪動快速。 | | 🔁前一交易日（07/01）→ 當日（07/02）變化追蹤 「07/01 收」以前一交易日收盤價為基準（依當日漲跌幅回推） | 個股 | 07/01 收 | 07/02 收 | 1D | 狀態 | 解讀／後續觀察 | | 2330 台積電 | 2505.08 | 2465 | -1.60% | 外資大賣、自高檔回檔 | -1.60% 收 2,465；外資單日大賣 890 億主賣權值，台積電自 2,505 高點回落；5D 仍 +3.14%、YTD +59.0%，多頭架構未破，觀察外資賣壓是否延續 | | 1303 南亞 | 183 | 197 | +7.65% | 塑化續噴、20D 冠軍 | +7.65% 收 197；台塑 +9.94%、台化 +9.95% 雙漲停，塑化四寶全面噴出；20D +74.34% 蟬聯全場之冠、10D +55.73% | | 6182 合晶 | 135 | 148.5 | +10.00% | 矽晶圓再漲停、動能王 | +10.00% 收 148.5 再亮燈；20D +53.25%、換手 13.5% 爆量，動能＋估值 Top5 居首 | | 6488 環球晶 | 1105 | 1205 | +9.05% | 矽晶圓龍頭漲停 | +9.05% 收 1,205 攻漲停；5D +15.87%、20D +26.84% 重返 20D 清單，矽晶圓多頭續航 | | 3661 世芯-KY | 4450 | 4895 | +10.00% | AI ASIC 漲停補漲 | +10.00% 收 4,895 攻漲停；5D +15.72% 重返 5D 動能清單，IC 設計族群補漲 | | 2327 國巨* | 1140.05 | 1055 | -7.46% | 被動獲利了結重挫 | -7.46% 收 1,055；高檔爆量回吐、5D -6.22%，惟 20D 仍 +28.66%，強勢股整理 | | 2344 華邦電 | 190 | 183.5 | -3.42% | 記憶體續弱、未止穩 | -3.42% 收 183.5；5D -16.40% 連續重挫後續弱，DRAM 修正未見止穩訊號 | | 2408 南亞科 | 421.02 | 407 | -3.33% | 記憶體回檔延續 | -3.33% 收 407；5D -14.68%，DRAM 龍頭修正延續、20D 轉負 -6.86%（10D） | | 6213 聯茂 | 360.01 | 358.5 | -0.42% | 昨日精選居首、今回檔整理 | -0.42% 收 358.5；10D +34.02%／20D +32.78% 動能仍強，高檔獲利了結整理、退出 5D 清單 | | 2345 智邦 | 2660.09 | 2750 | +3.38% | AI 網通強勢、進 5D 清單 | +3.38% 收 2,750；5D +15.55% 進 5D 動能清單，AI 交換器題材、外資賣壓下逆勢走高 |
| | 📝總結 ＋ 操作觀察 ＋ 風險警示 ① 外資大賣 890 億、指數自高檔回落 加權下跌 274.83 點（-0.58%）收 46,744.16、自連兩日歷史新高回檔，量縮至 1.06 兆；5D +1.06%、20D +0.61% 仍正、YTD +61.39%，多頭架構未破。 | ② 廣度大幅回升、與昨日鏡像反轉 全場 110 漲 71 跌、6 平盤（比 1.55），9 檔漲停；與昨日「指數強、個股弱」（88:87）完全反轉，資金自權值擴散至中小型與題材股，個股面轉強。 | ③ 櫃買 +1.92% 收 439.51 創收盤新高 櫃買收在全日最高 439.51、大幅跑贏加權，成交 2,437 億；中小型／題材接棒領軍，「權值休息、題材補漲」的輪動格局明確。 | ④ 塑化四寶＋矽晶圓噴出 台塑 +9.94%、台化 +9.95% 雙漲停，南亞 +7.65%（20D +74.3% 冠軍）、台塑化 +7.46%；矽晶圓合晶 +10.00% 再漲停、環球晶 +9.05% 漲停，連兩日領軍。 | ⑤ 被動／記憶體／載板獲利了結 國巨 -7.46%、華新科 -6.97% 被動重挫；華邦電 -3.42%、南亞科 -3.33% 記憶體續弱；景碩 -6.53%、欣興 -5.87% 載板回吐，5D 動能清單載板全數退出。 | ⑥ 前瞻：非農＋6 月營收＋台積電法說 07/03 美國 6 月非農、07/10 前 6 月營收、7 月中台積電法說；留意外資賣壓與台幣走貶是否延續，及題材輪動能否支撐指數月線整理。 |
🚨 操作觀察與風險警示 偏多訊號：
(1) 廣度 110 漲 71 跌大幅回升、9 檔漲停，櫃買 +1.92% 創收盤新高——指數回檔但個股面轉強，資金輪動健康。
(2) 投信 +91.2 億續買、內資承接中小型；塑化、矽晶圓、IC 設計多點開花，題材動能強勁。
(3) 加權 5D／20D 仍為正、融資餘額微降（6,095 億），籌碼未過熱，高檔量縮回檔尚屬健康。
須留意：
(1) 外資單日大賣 890.5 億（近期最大）、台幣貶至 31.90——若賣壓延續且集中權值，指數恐續受壓；觀察 07/03 非農後外資動向。
(2) 台積電 -1.60% 自高點回檔、鴻海／台達電同步收黑，權值電子轉弱下指數短線靠題材撐盤，續航力待觀察。
(3) 被動、記憶體、載板高檔爆量回吐，強弱切換極快；追高漲停題材股（塑化、矽晶圓）的短線風險升高。
免責聲明：本報告為公開資訊之彙整，僅供研究參考，不構成任何投資建議。投資人應審慎評估自身風險承受度。 資料來源：市值排行 — Goodinfo 台灣股市資訊網「公司總市值最高排名」；個股淨利 — Goodinfo「單季稅後淨利」（2026 年累計／第一季，截至 2026-03-31，歸屬母公司）；個股 1D — Goodinfo 收盤漲跌幅；5D／10D／20D／YTD 與 Fwd P/E、市值 — Yahoo Finance chart／quote API；加權指數 — TWSE 官方收盤（FMTQIK）與 Yahoo ^TWII 交叉驗證一致（-0.58% 收 46,744.16）；櫃買指數與成交 — TPEx 證券櫃檯買賣中心官網（YTD 以 2025-12-31 基期 276.24 估算）；三大法人／成交金額 — TWSE 臺灣證券交易所；USD/TWD — Yahoo Finance；總經敘事 — 公開新聞（屬背景補充，指數與個股漲跌一律以官方收盤與 Yahoo chart 為準）。資料時點：2026-07-02 台股收盤。TWSE 三大法人與成交金額已公布；融資餘額 MI_MARGN 07/02 盤後尚未公布，採最近可得 07/01 收盤 6,095 億。今日鴻海（2317）、鴻準（2354）、日電貿（3090）等除息，Yahoo 未調整之 1D 與 Goodinfo 有差異（均小於 5%、未自篩選母體排除；鴻海 Yahoo -3.63% vs Goodinfo 除息調整後 -0.83%）；報告全程採 Yahoo 數字以求內部一致，Yahoo 未調整序列之 5D／10D／20D 對除息股略有低估。母體為市值前 200（含 13 檔 ETF），篩選母體為 187 檔個股。 | |
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