美股每日報告 2026-07-10（週五）
7/9（四）半導體 / AI 全面反攻、風險偏好回升，防禦股遭獲利了結 — 油價回落（USO -2.85% 收 109.01）壓抑通膨想像、10Y 略降至 4.539%，VIX 崩跌 6.27% 至 15.84 帶動全面 risk-on：晶片鏈延續 V 轉、記憶與設備領軍 — ARM +9.20%（登大型股漲幅王）/ ASX +8.31% / SNDK +7.59% / LRCX +6.01% / AMD +5.67% / PANW +5.53% / WDC +5.04% / MRVL +4.99% / META +4.70% / MU +4.52%、SMH +2.48%；反向 前波防禦贏家全
📖 免費完整樣本 這是一篇可免費閱讀的完整報告；付費訂閱者每個交易日都會收到美股·台股·A股完整報告。 看訂閱方案 →A free full sample — paid subscribers get the full U.S., Taiwan & A-share reports every trading day. See plans →
美股 07/10 ［7/9（四）半導體 / AI 全面反攻、記憶三雄與 ARM 領軍、防禦股遭獲利了結：油價回落（USO -2.85%）+ VIX 崩跌至 15.84（-6.27%）、風險偏好全面回升；ARM +9.20% / ASX +8.31% / SNDK +7.59% / LRCX +6.01% / AMD +5.67% / WDC +5.04% / MU +4.52%、SMH +2.48%；資金撤出防禦 AZN -5.70% / COST -4.21% / PEP -3.25% / XOM -2.60% / PLTR -2.41%；那指 +1.30% 收 26,206.89、標普 +0.81% 收 7,543.64、道瓊 +0.27% 收 52,487.41；廣度強彈 132:68］
資料時點：2026-07-09（週四）美東收盤實數 · 產出：台北 7/10 07:00
|
🎯 今日（7/10）觀察重點
|
一句話摘要
7/9（四）半導體 / AI 全面反攻、風險偏好回升，防禦股遭獲利了結 — 油價回落（USO -2.85% 收 109.01）壓抑通膨想像、10Y 略降至 4.539%，VIX 崩跌 6.27% 至 15.84 帶動全面 risk-on：晶片鏈延續 V 轉、記憶與設備領軍 — ARM +9.20%（登大型股漲幅王）/ ASX +8.31% / SNDK +7.59% / LRCX +6.01% / AMD +5.67% / PANW +5.53% / WDC +5.04% / MRVL +4.99% / META +4.70% / MU +4.52%、SMH +2.48%；反向 前波防禦贏家全數補跌：AZN -5.70% / COST -4.21% / PEP -3.25% / XOM -2.60% / PLTR -2.41% / IBM -2.23%。廣度強翻 132:68＝這回是「廣基反攻」，資金自防禦全面轉進成長 / 半導體。
主流軸線
▲ 半導體 / 記憶 / 設備全面領漲 ARM +9.20%、ASX +8.31%、SNDK +7.59%、LRCX +6.01%、AMD +5.67%、WDC +5.04%、MRVL +4.99%、MU +4.52%、GLW +4.54%、DELL +4.22%、CSCO +3.94%、KLAC +3.77%、STX +3.50%、AVGO +3.20%、AMAT +3.18%
▲ 資安 / 網通 / 銅礦接力 PANW +5.53%、FTNT +4.48%、FCX +5.27%、META +4.70%、DDOG +3.03%、CRWD +3.81%
▼ 防禦 / 醫藥 / 消費 / 能源補跌 AZN -5.70%、COST -4.21%、PEP -3.25%、MCK -3.16%、PM -3.15%、XOM -2.60%、CRM -2.45%、COP -2.44%、PLTR -2.41%、IBM -2.23%
↳ 「防禦換手成長、廣基反攻」：與昨日「窄基反彈」相反，今日廣度自 56:143 大翻為 132:68 — 油價回落 + VIX 崩跌解除避險壓力，資金自前波防禦贏家（醫藥 / 消費 / 能源）全面回補被血洗的晶片鏈。三大指數同收紅（那指 +1.30% / 標普 +0.81% / 道瓊 +0.27%），SMH +2.48% 領軍＝半導體 V 轉的廣度基礎明顯轉厚。
政策・資金面
油價回落、避險解除 美伊緊張未進一步升級 + 供給憂慮緩解 → USO -2.85% 收 109.01（三日連彈後回吐）、能源股領跌（XOM -2.60% / COP -2.44%）；油價回落壓低通膨想像、10Y 微降至 4.539%（-3bp），VIX 崩跌 6.27% 至 15.84＝風險偏好全面回升。
財報季本週開打 本週節奏：7/14（二）JPMorgan / Wells Fargo / Citi / BlackRock 開季 + 6 月 CPI（FOMC 前最關鍵通膨）→ 7/15（三）BofA / Morgan Stanley / Goldman + ASML → 7/16（四）Netflix 盤後 + TSMC（記憶 / 設備最關鍵基本面驗證）→ 7/28-29 FOMC。晶片鏈今日續彈，TSMC 7/16 定調將決定 AI capex 敘事真偽。
|
🎁 3 天免費試用如何運作 / How the 3-day free trial works
1. 註冊並連結 Patreon / Sign up and link Patreon
2. 選擇方案開始試用 / Choose a plan to start your trial
3. 立即解鎖全文 / Unlock the full report instantly
開始 3 天免費試用 · Start Free Trial →隨時取消，無需綁約 / Cancel anytime
💳 用 Patreon 帳號結帳，支援信用卡或 PayPal卡號由 Patreon 安全保管，我們不會接觸 · Pay by credit card or PayPal, processed securely by Patreon
先看其他免費樣本 → · Browse other free samples →🏛 大盤背景 7/9 收盤
|
|
|
|
🌡 總體風險訊號 7/9 收盤・Futu / CNN 實數
|
|
|
|
|
|
📅 未來 2 週財報 / 重大事件 7/9 - 7/23
|
|
💡 重點觀察
|
|
|
|
🔎 焦點個股：SNDK / MU / WDC / ARM 記憶三雄 V 轉 + ARM 領軍
|
|
||||
|
|
| 🚀 動能派精選 5 檔選股邏輯：動能 × 相對估值 雙因子 — 5D/10D/20D 三週期同步強，且 Fwd P/E 落在該產業合理區間內（估值閘門剔除過貴），依「動能強度 × 估值便宜度」綜合排序；不看營收/獲利/題材 |
1HOOD 羅賓漢券商/金融科技 5D +5.9%10D +18.4%20D +37.4%Fwd P/E 38.9 合理市值 1,037億 續居榜首：5D/10D/20D（5.9/18.4/37.4）三期同向、20D 全清單之最，7/9 +1.39% 續紅、動能純度與強度雙冠；Fwd 38.9 券商成長帶內合理。 |
2ANET Arista Networks網通設備 5D +10.8%10D +14.2%20D +21.4%Fwd P/E 41.5 合理市值 2,326億 AI 網通龍頭、升第二：5D/10D/20D（10.8/14.2/21.4）三期同向且 5D 加速，7/9 +2.01% 續紅；Fwd 41.5 落在網通成長帶內、動能純度全清單最均衡。 |
3SCHW 嘉信理財券商/金融科技 5D +6.4%10D +11.5%20D +14.8%Fwd P/E 13.8 ★便宜市值 1,772億 深度價值 + 三期同向：5D/10D/20D（6.4/11.5/14.8）階梯強勢；Fwd 僅 13.8 全清單最便宜端、動能純度 + 估值雙優，續居第三。 |
4DELL 戴爾AI 伺服器 5D +5.9%10D +3.7%20D +17.9%Fwd P/E 20.9 ★便宜市值 2,909億 AI 伺服器、新入列：5D/10D/20D（5.9/3.7/17.9）三期同向，7/9 +4.22% 領彈；Fwd 20.9 AI 硬體便宜帶、量增價漲、估值閘門優先納入。 |
5ASX 日月光投控半導體封測 5D +0.6%10D +4.6%20D +23.3%Fwd P/E 21.7 合理市值 949億 半導體封測、新入列：5D/10D/20D（0.6/4.6/23.3）三期同向、20D 次高，7/9 +8.31% 放量突破加入半導體反攻；Fwd 21.7 封測合理帶、動能重新加速新入。 |
＊本「動能精選」採 動能＋相對估值雙因子 排序：母體為市值前 200，要求 5D/10D/20D 三週期同向為正，並以各產業 Fwd P/E 合理區間為 估值閘門。7/9 洗牌：HOOD 續榜首（20D +37.4 動能最強）、ANET 升第二（5D +10.8 加速）、SCHW 續第三（Fwd 13.8 最便宜）；DELL（Fwd 20.9 便宜）/ ASX（+8.31% 突破）新入列；SPGI（20D 降至 +7.7 動能轉弱）/ PGR（7/9 -1.45% 隨防禦補跌）退候補；CRWD（Fwd 127）/ NET（Fwd 174.7）/ DDOG（Fwd 93.4）遭估值閘門剔除，FTNT / MELI / IBM 亦列候補。各 % 為 Yahoo 7/9 收盤實數（與 Futu 交叉驗證）、Fwd P/E 為 Yahoo 當日值。高動能標的回檔亦快、務必設停損與部位上限。本資訊僅供參考，不構成投資建議。
📋 完整清單市值前 200・20D 漲幅 > 20%・依 20D 排序
半導體・記憶/CPU 半導體・邏輯/ASIC/設備 軟體/資安 非科技 ｜綠=7/9 上漲 紅=7/9 下跌 ｜名次 / 在榜：▲▼＝與前一交易日（7/8 收盤）名次比較、★新進＝本期新進榜、+N＝連續在榜交易日數（含 7/9）
| 代碼 / 名稱 | 股價 | 漲幅 (20D) | 1D (7/9) | 5D | 20D | YTD | Fwd P/E | 淨利(億) | 市值(億) | 名次 / 在榜 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| HOOD 羅賓漢券商/金融科技 | 115.11 | +1.39% | +5.95% | +37.41% | -0.10% | 38.9 | 19 截至 3/31 | 1,037 | —+6 | |||
| PANW Palo Alto網路資安 | 338.31 | +5.53% | -3.90% | +29.86% | +88.61% | 82.1 | 8 截至 4/30 | 2,757 | —+5 | |||
| ASX 日月光投控半導體封測 | 43.25 | +8.31% | +0.60% | +23.29% | +156.50% | 21.7 | 15* 截至 3/31 | 949 | ★新進+1 | |||
| CRWD CrowdStrike端點資安 | 198.40 | +3.81% | +2.70% | +23.05% | +75.00% | 127.0 | -0.3 截至 4/30 | 2,020 | ★新進+1 | |||
| ANET Arista網通設備 | 184.69 | +2.01% | +10.85% | +21.38% | +38.20% | 41.5 | 37 截至 3/31 | 2,326 | ★新進+1 |
＊20D > 20% 主清單自 2 檔擴增至 5 檔：HOOD（+37.41）續居榜首（7/9 +1.39% 續紅、動能再加速）、PANW（+29.86）續第二（7/9 +5.53% 資安補漲）；ASX（+23.29）/ CRWD（+23.05）/ ANET（+21.38）三檔新進 — 半導體封測（ASX +8.31% 突破）、資安（CRWD）與 AI 網通（ANET）隨風險偏好回升重回門檻上。清單重新擴張＝半導體 / 資安 / 網通 20D 動能同步轉強。淨利＝近四季 (TTM) 合計、單位億美元、「截 M/D」為最新財報季結束日，下一季財報後更新；＊CRWD 淨利 TTM 約 -0.3 億（近損平）；ASX 淨利原始為新台幣、按約 32.5 折算美元約值（標「*」）。
📋 完整清單（5D 動能）市值前 200・5D 漲幅 > 10%・依 5D 排序
半導體・記憶/CPU 半導體・邏輯/ASIC/設備 軟體/資安 非科技 ｜綠=7/9 上漲 紅=7/9 下跌 ｜名次 / 在榜：▲▼＝與前一交易日（7/8 收盤）名次比較、★新進＝本期新進榜、+N＝連續在榜交易日數（含 7/9）
| 代碼 / 名稱 | 股價 | 漲幅 (5D) | 5D | 20D | 1D (7/9) | YTD | Fwd P/E | 淨利(億) | 市值(億) | 名次 / 在榜 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| BABA 阿里巴巴中概電商/雲 | 111.14 | +13.42% | -7.15% | +1.98% | -28.60% | 12.3 | 148* 截至 3/31 | 2,664 | —+2 | |||
| NET Cloudflare雲端/CDN | 275.80 | +11.97% | +16.80% | +0.88% | +40.70% | 174.7 | -1 截至 3/31 | 979 | ▲3+3 | |||
| ANET Arista網通設備 | 184.69 | +10.85% | +21.38% | +2.01% | +38.20% | 41.5 | 37 截至 3/31 | 2,326 | ★新進+1 |
＊5D 動能榜自 8 檔大幅收斂至 3 檔（5D > 10%）：BABA（+13.42）中概續居榜首、NET（+11.97）升第二（雲端 / 資安動能加速）、ANET（+10.85）新進第三（AI 網通 5D 轉強）。PLTR / HOOD / SPGI / SCHW / PDD / CME 出榜（5D 回落至 10% 門檻下、隨基期滾動或動能減弱）。榜單縮至中概 + 雲端 + 網通三檔、仍無任何一檔記憶或半導體（今日晶片鏈雖大漲、5D 仍多深負）。淨利＝近四季 (TTM) 合計、單位億美元（「截 M/D」為最新財報季結束日）；下一季財報後更新；＊NET 淨利 TTM 約 -1 億（近損平）；BABA 淨利原始為人民幣、按約 7.2 折算美元約值（標「*」）。
🤖 AI 子板塊解構 7/9 收盤後・20D 平均
|
|
|
|
|
|
📈 廣度速覽 市值前 200・7/9 漲跌家數
|
|
|
＊7/9 廣度強翻：上漲 132 vs 下跌 68（漲跌比 1.94:1），與三大指數同收紅一致 — 半導體 / 記憶 / 資安 / 網通全面領漲、資金自防禦（醫藥 / 消費 / 能源）全面換手回成長。與昨日「窄基反彈」（56:143）相反，這是典型「廣基反攻日」：半導體 V 轉的廣度基礎明顯轉厚，惟記憶 5D 仍負、續彈仍待 7/16 TSMC 基本面確認。
🔁 7/8 → 7/9 變化追蹤
| 個股 | 7/8 收盤(回算) | 7/9 收盤 | 7/9 漲跌 | 變化重點 |
|---|---|---|---|---|
| ARM 安謀 | $300.24 | $327.87 | +9.20% | 大型股（>$2B）當日漲幅王、放量突破領軍半導體反攻 |
| ASX 日月光 | $39.93 | $43.25 | +8.31% | 半導體封測突破、20D +23.3% 新進 20D 清單 + 動能精選第五 |
| SNDK 閃迪 | $1,727.18 | $1,858.27 | +7.59% | 記憶反彈最強、連兩日領漲純 NAND；20D 回正 +12.9%，惟 5D 仍 -8.6% |
| LRCX 科林研發 | $333.15 | $353.17 | +6.01% | 半導體設備領彈、20D +8.0%；惟 5D 仍 -9.7% 深跌未收復 |
| AMD 超微 | $517.41 | $546.72 | +5.67% | CPU/GPU 反攻、20D +15.0% 三期同向；AI 晶片資金回補 |
| WDC 威騰 | $550.30 | $578.05 | +5.04% | HDD 儲存續彈、20D +11.7%；惟 10D 仍 -10.2% |
| MU 美光 | $948.80 | $991.64 | +4.52% | 記憶龍頭續彈站穩千元上方、20D 回正 +6.0%；Fwd 6.6 深度便宜 |
| AZN 阿斯特捷利康 | $189.28 | $178.49 | -5.70% | 當日跌幅之首：前波醫藥防禦贏家遭獲利了結、資金換手回晶片 |
| COST 好市多 | $953.13 | $912.97 | -4.21% | 消費防禦補跌、避險資金撤出；PEP -3.25% / PM -3.15% 同步走弱 |
| XOM 埃克森美孚 | $141.13 | $137.46 | -2.60% | 油價回落（USO -2.85%）拖累能源、COP -2.44% 同跌 |
| PLTR Palantir | $132.22 | $129.04 | -2.41% | AI 軟體回吐、跌出 5D 動能榜；軟體 / AI 雲板塊落後晶片反攻 |
＊7/8→7/9 主軸為「半導體 / 記憶全面反攻 + 防禦股獲利了結」：油價回落 + VIX 崩跌解除避險壓力，晶片鏈延續 V 轉（ARM / ASX / SNDK / LRCX / AMD / WDC / MU），前波防禦贏家（醫藥 AZN、消費 COST / PEP、能源 XOM、AI 軟體 PLTR）補跌換手；廣度自 56:143 大翻 132:68。回算前一日收盤＝7/9 收盤 ÷ (1 + 7/9 漲跌%)。
📝 總結 7/9 收盤後核心結論
|
① 市場結構：三大指數同收紅、廣度強翻 — 那指 +1.30% 收 26,206.89、標普 +0.81% 收 7,543.64、道瓊 +0.27% 收 52,487.41、SMH +2.48%。與昨日「窄基反彈」相反，廣度自 56:143 大翻 132:68、VIX 崩跌 6.27% 至 15.84＝典型「廣基反攻日」，風險偏好全面回升、資金自防禦全面轉進成長。
② 主題 1：ARM 領軍、半導體 / 記憶全面反攻：ARM +9.20%（大型股漲幅王）帶動晶片鏈全面反攻 — ASX +8.31% / SNDK +7.59% / LRCX +6.01% / AMD +5.67% / WDC +5.04% / MRVL +4.99% / MU +4.52%、SMH +2.48%。記憶三雄（SNDK / MU / WDC）20D 全數回正，惟 5D 仍負（SNDK -8.6% / MU -3.9%）＝V 轉延續、續命繫於 7/16 TSMC / ASML 基本面驗證。
③ 主題 2：防禦股遭獲利了結、資金換手回成長：油價回落（USO -2.85%）+ VIX 崩跌 + 風險偏好回升 → 資金自前波防禦贏家全面撤出 — AZN -5.70%（製藥）/ COST -4.21%（零售）/ PEP -3.25% / MCK -3.16% / XOM -2.60%（能源）/ COP -2.44% / PLTR -2.41%。醫藥 / 消費 / 能源全倒、成長 / 半導體全紅＝這是廣基輪動、非窄基反彈。
④ 主題 3：資安 / 網通接棒、AI 硬體回補：PANW +5.53% / FTNT +4.48% / CRWD +3.81% 資安族群 20D +23.8% 續居冠、當日補漲加速；AI 伺服器 / 通訊（GLW +4.54% / DELL +4.22% / ANET +2.01%）20D +13.8% 次強、AI 硬體資金回補。僅軟體 / AI 雲（20D -1.1%）仍最弱、落後晶片反攻。
⑤ 清單變化：20D 主清單 2 → 5 檔（HOOD +37.41 續榜首、PANW +29.86 續第二、ASX / CRWD / ANET 三檔新進）＝半導體封測 / 資安 / AI 網通 20D 動能同步轉強、清單重新擴張。5D 動能榜 8 → 3 檔（BABA 續榜首、NET 升第二、ANET 新進）＝短線動能收斂、仍無半導體。動能精選洗牌：HOOD 續榜首、ANET 升第二、DELL / ASX 新入（SPGI / PGR 退候補；CRWD / NET / DDOG 遭估值閘門剔除）。
⑥ 結論與本週策略：油價回落 + VIX 崩跌帶動廣基反攻、三大指數同收紅、廣度自 56:143 大翻 132:68＝半導體 V 轉廣度基礎明顯轉厚。關鍵觀察：(1) 晶片鏈反攻能否延續＝記憶 5D 仍負、須 7/16 TSMC 定調 AI capex；(2) 防禦補跌是輪動或趨勢轉弱＝7/14 JPM / WFC / Citi 財報 + 6 月 CPI 見真章；(3) 油價回落 + 10Y 降至 4.54% 利多高倍數科技，惟續彈仍需量價確認。操作上：動能主軸擴至半導體（ASX / DELL 新入）+ 券商 / 網通（HOOD / ANET / SCHW）；廣基反攻日勝率較窄基高，惟記憶追高仍需等 TSMC 確認、務必設停損與部位上限。
|
資料來源：Yahoo Finance（市值前 200 螢幕 + chart 自算 1D/5D/10D/20D、指數 / ETF / 風險指標 / Fwd P/E / 淨利；Futu Top 200 page-1 交叉驗證一致）、CNN Fear & Greed Index、CNBC / The Motley Fool / TheStreet / Yahoo Finance（7/9 盤後 recap、半導體反攻、油價回落、財報行事曆）。
本報告僅供參考，不構成投資建議。所有百分比為 Yahoo / Futu 實數；F&G、PE 為非即時官方推估值；BABA 淨利為人民幣、ASX 淨利為新台幣折算美元約值。
DAILY US EQUITY · 2026-07-09（7/9 美東收盤）
本報告僅供參考，不構成投資建議。所有百分比為 Yahoo / Futu 實數；F&G、PE 為非即時官方推估值；BABA 淨利為人民幣、ASX 淨利為新台幣折算美元約值。
DAILY US EQUITY · 2026-07-09（7/9 美東收盤）
📦 想同時掌握美股·台股·A股？升級「全市場組合」每月最多省 US$7.98 →
Already subscribed to one market? Upgrade to All Markets — get all three for up to US$7.98/mo less →
喜歡這篇免費樣本？每個交易日都收到完整報告
Like this free sample? Get the full report every trading day.
🎁 開始 3 天免費試用 · Start free trial →隨時取消，無需綁約 · Cancel anytime, no commitment
📚 更多免費樣本
More free samples — no signup needed
